一、怎么去合理估值一支股票的真實價值

大家可參照參股海通證券的股票看看，例如600826。 轉帖某人對兩只股票的估值分析: 關于東北證券與亞泰集團理性分析的合理價格 以PE為40計算： 東北證券合理價值：68元 計算方法：東北證券收益約10億元，以40倍PE計算，10*40=400億，總股本5.81億，對應股價就是400億/5.81億=68.85元/股 亞泰集團控股30.62%，東北證券占亞泰集團的市值則為：400億*30.62%=122億，加上亞泰集團自身價值（估計小于50億），122億+50億=172億，亞泰總股本為11.6億，對應合理股價為：172億/11.6億=15元，現(xiàn)在價格30多元，已是一倍之多，對應的PE同樣也是40的一倍多，也就是現(xiàn)在股價已到了80-90倍PE了，存在一定泡沫，這就是當東北證券復牌，它見光死的真正原因。看報表，或者直接看動態(tài)市盈率，不過一定要小心去看，提防因為變賣資產等因素令到業(yè)績大升減低市盈率這種股票，一定要選主營業(yè)務增長，業(yè)績提升，從而市盈率低的股票，最后還要分析未來三年業(yè)績是否有增長，包括行業(yè)、政策等因素，如果有資產注入能長期提升業(yè)績就最好不過了。 即使調高PE至50： 東北證券合理價值：86元 計算方法：東北證券收益約10億元，以50倍PE計算，10*50=500億，總股本5.81億，對應股價就是500億/5.81億=86元/股 亞泰集團控股30.62%，東北證券占亞泰集團的市值則為：500億*30.62%=150億，加上亞泰集團自身價值（估計小于50億），150億+50億=200億，亞泰總股本為11.6億，對應合理股價為：200億/11.6億=17元 綜合以上所述，亞泰集團即使被莊家適當拉高，我認為在沒有新的基本面改觀情況下，17元就是它的合理價格，不過亞泰集團是控股東北證券，可以合并報表，也相應可以提高它的價格，20元就是極限了，20元以上就會脫離了價值投資，屬于一些題材性的投機行為。

二、股票怎么估價

相對估值相對估值是使用市盈率、市凈率、市售率、市現(xiàn)率等價格指標與其它多只股票（對比系）進行對比，如果低于對比系的相應的指標值的平均值，股票價格被低估，股價將很有希望上漲，使得指標回歸對比系的平均值。通常的做法是對比，一個是和該公司歷史數(shù)據(jù)進行對比，二是和國內同行業(yè)企業(yè)的數(shù)據(jù)進行對比，確定它的位置，三是和國際上的(特別是香港和美國)同行業(yè)重點企業(yè)數(shù)據(jù)進行對比。幫助投資者在熱點板塊中尋找最大的獲利機會。估值指數(shù)小于30％或操作建議給出“立即買入”或“買入”的股票即使下跌也是暫時的。股票估值一般來說可以分為絕對估值、相對估值、聯(lián)合估值絕對估值絕對估值是通過對上市公司歷史及當前的基本面的分析和對未來反應公司經營狀況的財務數(shù)據(jù)的預測獲得上市公司股票的內在價值。絕對估值的作用：股票的價格總是圍繞著股票的內在價值上下波動，發(fā)現(xiàn)價格被低估的股票，在股票的價格遠遠低于內在價值的時候買入股票，而在股票的價格回歸到內在價值甚至高于內在價值的時候賣出以獲利。幫助投資者分析感興趣的股票的風險。相對估值包括PE、PB、PEG、EV/EBITDA等估值法。股票估值的意義幫助投資者發(fā)現(xiàn)價值被嚴重低估的股票，買入待漲獲利，直接帶來經濟利益。幫助投資者判斷機構或投資咨詢機構推薦的股票的安全性和獲利性，做到有理有據(jù)的接受投資建議。絕對估值的方法：一是現(xiàn)金流貼現(xiàn)定價模型，二是B-S期權定價模型(主要應用于期權定價、權證定價等)。幫助投資者判斷手中的股票是否被高估或低估，以作出賣出或繼續(xù)持有的決定，幫助投資者鎖定盈利或堅定持有以獲得更高收益的決心。通常熱點板塊中的股。估值指數(shù)越低的股票，其下跌的風險就越小。聯(lián)合估值聯(lián)合估值是結合絕對估值和相對估值，尋找同時股價和相對指標都被低估的股票，這種股票的價格最有希望上漲?，F(xiàn)金流貼現(xiàn)定價模型目前使用最多的是DDM和DCF，而DCF估值模型中，最廣泛應用的就是FCFE股權自由現(xiàn)金流模型。

三、如何對一只股票進行正確的估值？

可以相互克制,中國只有一種"。惡"。,比較容易失衡.常用的估值指標:PE.price/earnings per share.市盈率,股價/每股收益.越低越好,不同行業(yè)也有差別的.市凈率=股價/每股凈資產:一般來說越低越好.租值(固定資產值)比較高行業(yè)如鋼鐵業(yè),汽車業(yè),軍工業(yè),航空業(yè)等,每股凈資產會比較高.這個值應該比較低.第三產業(yè),服務業(yè)對凈資產要求比較低,這個值要求會低些,但服務業(yè)對資金流量要求比較高.要綜合來看.。沒有正確的估值方法,只有常用的估值方法.股票沒合理的價值區(qū)間,只有歷史價格,人們做決策根據(jù)K線,歷史交易紀錄來做的,過去的歷史價格影響買賣決策和估值.中國股價比較高,一個重要的原因是,中國只有估多機制.而英美股市都有估空的機制.有人會從估多中獲利,也有人從估空中獲利.兩種"。惡"。

四、怎么去合理估值一支股票的真實價值

市盈率表示在盈利能力穩(wěn)定的情況下，投資者以目前價位介入需要多少年才能完全收回投資成本，但由于穩(wěn)定性差，一般不采用。 這兩個指標并不是全能指標，正確做法是利用指標結合行業(yè)分析和財務分析，得出可靠地結論，投資具有較強盈利和分紅派現(xiàn)能力，股價相對較低，流通性良好的股票。市凈率和市盈率都是衡量股票內在價值的常用指標，其中市凈率（又稱凈資產倍率），反映了公司在破產的情況下能夠獲得補償?shù)哪芰?，同時也反映了上市公司凈資產在市場上的溢價水平。一般而言市凈率越低，投資價值越高。